Trade Republic ogranicza 6% do 200 000 zł. Wcześniejsi klienci bez limitu

Dwie osoby, ta sama aplikacja, ten sam baner z napisem „6 %”. I dwie różne stawki na rachunku.

Trade Republic prowadzi dziś w Polsce dwa równoległe reżimy oprocentowania wolnej gotówki — czyli pieniędzy, które leżą na koncie i nie są zainwestowane w akcje, ETF-y ani nic innego. To, w którym z nich jesteś, nie zależy od tego, ile masz, jak długo to trzymasz ani czy w ogóle handlujesz. Zależy od daty. Konkretnie: od dnia, w którym oprocentowanie zostało włączone.

To rzadki układ i dlatego warto go rozpisać na dwie osoby.

Co jest tu pewne

Zanim przejdziemy do progów — fundament, który udało się potwierdzić u samego brokera albo w źródle urzędowym:

• 6% w skali roku od wolnej gotówki. Ta liczba stoi na własnej stronie Trade Republic dla polskiego rynku.
• Odsetki naliczane codziennie, wypłacane co miesiąc na saldo rachunku.
• Bez blokady — pieniądze możesz wypłacić kiedy chcesz, bez utraty tego, co się już naliczyło. Nie ma tu żadnego okresu zapadalności jak w lokacie.
• Środki trzyma Trade Republic Bank GmbH z Berlina, objęte niemiecką gwarancją depozytów do równowartości 100 000 EUR na klienta.
• Oferta nie ma daty końcowej. Julian Collin z Trade Republic powiedział wprost w maju: „Nie mamy w najbliższym czasie planów zmiany tej oferty. Nie mamy na nią określonego budżetu lub czasu. Nie jest ona zaplanowana jako krótkoterminowa promocja”. Co działa w obie strony — o czym niżej.
• Stopa depozytowa NBP wynosi 3,25% w skali roku. Rada Polityki Pieniężnej utrzymała ją bez zmian na posiedzeniu 7–8 lipca 2026 (stopa referencyjna 3,75%, lombardowa 4,25%).

Ta ostatnia liczba nie jest ciekawostką. To ona jest drugim piętrem całej konstrukcji.

Czytelniczka pierwsza: Anna włączyła odsetki w czerwcu

Anna założyła konto po majowej kampanii i od razu przeklikała aktywację oprocentowania. Ma na rachunku 320 000 zł — pieniądze ze sprzedaży mieszkania, czekające na decyzję, co dalej.

Dla niej nie zmieniło się nic. Cała kwota pracuje na 6% w skali roku. To 19 200 zł brutto rocznie.

I to jest właściwie cała jej sekcja. Anna nie musi nic robić.

Z jednym zastrzeżeniem, do którego wrócę na końcu: „nic się nie zmieniło” znaczy „na dziś”. Stawka jest zmienna, nie jest to lokata z gwarantowanym oprocentowaniem na rok.

Czytelnik drugi: Marek klika „aktywuj” dzisiaj

Marek czyta o tej ofercie w lipcu, zakłada konto i włącza oprocentowanie w tym tygodniu. Ma podobną kwotę — 300 000 zł.

Jego rachunek dzieli się na dwa piętra:

• Pierwsze 200 000 zł — 6% w skali roku, czyli 12 000 zł brutto.
• Pozostałe 100 000 zł — stopa depozytowa NBP, dziś 3,25%, czyli 3 250 zł brutto.

Razem 15 250 zł zamiast 18 000 zł, które dostałby na starych zasadach. Różnica: 2 750 zł rocznie brutto. Efektywnie jego całe saldo pracuje na 5,08%, a nie na 6%.

Im więcej pieniędzy, tym mocniej to boli. Przy 500 000 zł efektywna stawka spada do 4,35% (12 000 zł + 9 750 zł = 21 750 zł zamiast 30 000 zł). Nadwyżka ponad limit dostaje dokładnie tyle, ile bank centralny płaci bankom komercyjnym za depozyt na koniec dnia — czyli, mówiąc bez ogródek, stawkę bazową bez żadnej premii.

A teraz najważniejsze zdanie tego tekstu dla większości czytelników: jeśli masz mniej niż 200 000 zł, ta zmiana nie dotyczy Cię w ogóle. Marek z 80 000 zł i Anna z 80 000 zł dostają identyczne 6%. Limit odcina wyłącznie górę.

Czego nie udało mi się potwierdzić — i to jest istotne

Tu muszę być uczciwy, bo mówimy o Twoich pieniądzach.

Limitu 200 000 zł nie ma na publicznej stronie z oprocentowaniem. Otworzyłem polską wersję strony Trade Republic, wersję anglojęzyczną dla polskiego rynku i sekcję pomocy. Na żadnej z nich nie ma ani kwoty 200 000 zł, ani wzmianki o dwóch progach, ani odwołania do stopy depozytowej NBP. Jest tylko wielkie „6 %”.

Skąd zatem limit? Z odpowiedzi, jakiej Trade Republic udzielił redakcji Subiektywnie o finansach 21 lipca: „od dwóch tygodni nowi klienci zakładający rachunek w Trade Republic otrzymują możliwość uzyskania oprocentowania w wysokości 6% z limitem do 200 000 zł”. To samo opisują niezależnie inne polskie serwisy finansowe. Czyli: potwierdzenie od samego banku jest, ale w mailu do dziennikarza, a nie w dokumencie, który możesz sobie otworzyć i przeczytać.

Druga rzecz, jeszcze bardziej praktyczna. Nie jest jasne, co dokładnie wyznacza próg: założenie konta czy włączenie oprocentowania. Cytowana wyżej odpowiedź Trade Republic mówi o „klientach zakładających rachunek”, a redakcja doprecyzowuje: „ci, którzy założyli konto co najmniej dwa tygodnie temu — korzystają z oferty 6% tak, jak do tej pory, czyli bez żadnych ograniczeń”. Tymczasem część opisów w polskich serwisach mówi o dacie aktywacji odsetek, a nie o dacie założenia konta.

To nie jest czepianie się słówek. Jeżeli założyłeś konto w czerwcu, ale oprocentowanie włączyłeś dopiero w lipcu — z tych dwóch wykładni wychodzą dwa różne wyniki, a przy większym saldzie różnica idzie w tysiące złotych rocznie.

I trzecia: sama data 7 lipca jest wyliczona, nie ogłoszona. Trade Republic napisał „od dwóch tygodni” w materiale z 21 lipca. Odejmij dwa tygodnie i masz 7 lipca. Bank nie opublikował komunikatu o zmianie warunków, więc granica jest przybliżona, a nie urzędowa.

Widziałem też pojedynczą wzmiankę, że oferta wygasa 31 lipca 2026. Nie powtarzam jej, bo przeczy wszystkiemu pozostałemu — łącznie z tym, co powiedział przedstawiciel samego brokera.

Jak sprawdzić, w którym progu jesteś

Nie zgaduj na podstawie tego artykułu ani żadnego innego. Wejdź w aplikację, otwórz sekcję oprocentowania i sprawdź trzy rzeczy: jaką stawkę widzisz przypisaną do salda, czy pojawia się jakikolwiek próg kwotowy oraz jaką kwotę odsetek dostałeś przy ostatniej miesięcznej wypłacie. Ta trzecia liczba jest najuczciwsza, bo to fakt, a nie deklaracja — podziel ją przez średnie saldo z miesiąca i zobaczysz, na czym realnie pracujesz.

Jeśli masz powyżej 200 000 zł i cokolwiek się nie zgadza, napisz na czacie w aplikacji i poproś o odpowiedź na piśmie. Przy takich kwotach to pięć minut, które warto poświęcić.

Haczyki, o których warto pamiętać

Brak daty końcowej działa w obie strony. Trade Republic mówi, że to nie jest krótka promocja — ale to samo zdanie oznacza, że nie ma też żadnego zobowiązania utrzymania stawki. Nie ma budżetu, nie ma terminu, nie ma gwarancji. 6% może zostać obniżone w przyszłym miesiącu równie dobrze jak za dwa lata. Collin dodał zresztą, że utrzymanie oferty „zależy od tego, czy klienci będą faktycznie korzystać z Trade Republic” — czyli to narzędzie pozyskiwania klientów, a nie produkt oszczędnościowy z ustalonymi warunkami.

Podane stawki są brutto. Od odsetek płaci się w Polsce 19-procentowy podatek Belki. Przy zagranicznym banku nie zakładaj z góry, że ktoś rozliczy go za Ciebie — tego nie weryfikowałem w dokumentach i to jest pytanie, które warto zadać wprost, zanim policzysz sobie kwotę netto.

Gwarancja jest w euro, nie w złotych. Limit to równowartość 100 000 EUR na klienta w niemieckim systemie gwarantowania depozytów, a jego złotowa wartość zmienia się z kursem. Przy 200 000 zł to nie jest temat. Przy saldzie zbliżonym do równowartości limitu — sprawdź aktualny kurs sam i policz.

Drugie piętro nie jest stałe. Nadwyżka ponad limit chodzi za stopą depozytową NBP. Dziś to 3,25%, ale RPP obniżyła stopy w marcu i od tego czasu utrzymuje je bez zmian już czwarte posiedzenie z rzędu. Kolejna obniżka pociągnie oprocentowanie Twojej nadwyżki w dół automatycznie, bez żadnego komunikatu ze strony brokera.

Werdykt

6% od pieniędzy, które możesz wypłacić tego samego dnia, to nadal mocna oferta na polskim rynku i nie zamierzam udawać, że limit to skandal — każdy bank gdzieś stawia granicę, a 200 000 zł jest wyraźnie powyżej tego, co trzyma w gotówce typowy inwestor.

Zgrzyta co innego. Dwa reżimy na identycznych rachunkach, rozstrzygane dniem kliknięcia, przy czym granica jest wyliczona z wypowiedzi prasowej, a kryterium — założenie konta czy aktywacja odsetek — nadal nie jest jednoznaczne. Klient z 400 000 zł nie powinien musieć składać swojej stawki z artykułów i odpowiedzi dla redakcji. To informacja, która należy do warunków oferty.

Do czasu, aż tam trafi, obowiązuje najprostsza zasada: sprawdź w aplikacji, ile faktycznie wpłynęło Ci odsetek za ostatni miesiąc. Liczba na banerze to marketing. Liczba na wyciągu to fakt.

Stan na 28 lipca 2026. Oprocentowanie wolnej gotówki jest zmienne i może się zmienić bez uprzedzenia — przed wpłatą większej kwoty sprawdź aktualne warunki w aplikacji. To materiał informacyjny, nie porada inwestycyjna.